纵横汇海 2021年5月27
日关注焦点：
周四：美国4月耐用品订单 (20：30)
美国第一季GDP修正 (20：30)
周五：美国4月个人所得‧PCE物价指数(20：30)
美国4月商品贸易(20：30)
美国5月密歇根大学消费者信心指数终值(22：00)
今日重要经济数据：
14：00 德国6月GFK消费者信心指数‧预测负5.2‧前值负8.8
20：30 美国第一季企业税后利润初值
20：30 美国4月耐用品订单‧预测+0.7%‧前值+1.0%
20：30 美国4月扣除运输的耐用品订单‧预测+0.8%‧前值+2.3%
20：30 美国4月扣除国防的耐用品订单‧前值+1.8%
20：30 美国4月扣除飞机的非国防资本财订单‧预测+0.8%‧前值+1.0%
20：30 美国第一季国内生产总值(GDP)环比年率修正值‧预测+6.5%‧前值+6.4%
20：30 美国第一季GDP最终销售修正值修正值‧前值+9.2%
20：30 美国第一季GDP消费者支出修正值‧前值+10.7%
20：30 美国第一季GDP隐性平减指数修正值‧预测+4.1%‧前值+4.1%
20：30 美国第一季个人消费支出(PCE)物价指数修正值‧前值+3.5%
20：30 美国第一季核心PCE物价指数修正值‧预测+2.3%‧前值+2.3%
20：30 美国初请失业金人数(5月22日当周)‧预测42.5万‧前值44.4万
20：30 美国初请失业金人数四周均值(5月22日当周)‧前值50.475万
20：30 美国续请失业金人数(5月15日当周)‧预测368.0万‧前值375.1万
22：00 美国4月成屋待完成销售指数‧前值111.3
22：00 美国4月成屋待完成销售指数月率‧预测+0.8%‧前值+1.9%
本周要闻：
FHFA：美国3月房价较上年同期涨13.9%
FHFA：美国3月房价指数为324.9
FHFA：美国3月房价较前月上涨1.4%
美国5月消费者信心指数为117.2
XAU 伦敦黄金 - 美元跌势稍缓，警剔反扑风险
金价周三先升后回，未能在1,00美元站稳阵脚，因美元和美国公债收益率反弹打击黄金吸引力，不过对美国联邦储备理事会(FED)持续鸽派立场的预期令跌幅受限。几位美联储官员重申了他们对鸽派政策立场的承诺。美联储副主席克拉里达(Richard Clarida)周二表示，就算通胀真的急升，美联储也可以在不让经济复苏脱轨的情况下将其遏制。市场现在关注将于本周晚些时候出炉的重要美国经济数据，包括国内生产总值(GDP)、初请失业金人数和消费者支出。
伦敦黄金方面，金价在冲破1900美元关口之后，一度升上1912美元上方，但其后金价又再重返1900下方，令金价走势尚处待变。但图表分别在RSI及随机指数已出现两级背驰及三级背驰，金价在千九之下尚见调整风险。支持位先会回看10天平均线1877，下一级见于1850 水平，在上周金价亦在此区上方止跌回升，但若后市跌破此区，或见调整压力加剧；较大支撑看至200天平均线1842美元。至于上方阻力料为1910，较大阻力看至1920以至1932美元。
SPDR Gold Trust黄金持有量：
5月10日–1,025.15吨
5月11日–1,025.15吨
5月12日–1,025.15吨
5月13日–1,024.28吨
5月14日–1,028.36吨
5月17日–1,035.93吨
5月18日–1,035.93吨
5月19日–1,031.27吨
5月20日–1,037.09吨
5月21日–1,042.92吨
5月24日–1,046.12吨
5月25日–1,046.12吨
5月26日–1,044.08吨
5月26日上午定盘价：1904.30
5月26日下午定盘价：1899.75
伦敦黄金5月27日
预测早段波幅：1885 – 1899
阻力位：1908 – 1922 – 1933
支持位：1875 – 1864 – 1852
XAG 伦敦白银 - 银价下探趋向线支撑
伦敦白银方面，图表可见RSI及随机指数亦是正处下行，而这一段升势形成一上升趋线位于27.39美元，故若后市跌破，将见银价陷入回调阶段。以黄金比率计算，38.2%的回调幅度为26.88，扩展至50%及61.8%的幅度则为26.30及25.70美元。阻力位预估在28.25，下一级参考上周高位28.74。
iShares Silver Trust白银持有量：
5月10日–17,590.32吨
5月11日–17,538.38吨
5月12日–17,538.38吨
5月13日–17,598.97吨
5月14日–17,598.97吨
5月17日–17,598.97吨
5月18日–17,780.75吨
5月19日–17,780.75吨
5月20日–17,821.15吨
5月21日–17,878.85吨
5月24日–17,936.56吨
5月25日–17,936.56吨
5月26日–17,936.56吨
伦敦白银5月27日
预测早段波幅：27.35 – 28.00
阻力位：28.45 – 28.75 – 29.10
支持位：27.15 – 26.80 – 26.50
EUR 欧元 - 利率前景打压美元，关注本周通胀数据
欧元兑美元方面，汇价自三月低于1.1702低位反复走高，至本周升见1.2260水平上方，累计上涨约4.5%；上望延伸阻力看至1.2350水平，进一步将看至1.25关口。不过，图表见RSI及随机指数正自超买区间下调，故若后市回落至10天平均线1.2170下方，需慎防欧元兑美元将出现调整，另一焦点为近月以来持续守稳着的25天平均线，本月两度险守此指标，目前位于1.2115水平，若此区失守，料见欧元有较显著的沽压。黄金比率计算，38.2%的回调幅度在1.2050，扩展至50%及61.8%的幅度分别为1.1985及1.1915水平。
预估波幅：
阻力 1.2350 – 1.2500
支持 1.2170* - 1.2115 - 1.2050 – 1.1985
JPY 日圆 - 日本经济疑虑缓止日圆升势
美元兑主要货币本周首次转为上涨，因美债收益率持稳，日本经济前景恶化，令市场感到意外。周五将公布的美国联邦储备理事会(FED)密切关注的通胀指标；如果该数据强于预期，公债收益率可能上升，进而推动美元上涨。如果不及预期，美联储的低利率前景可能继续，美元可能重拾跌势。自3月以来，美元指数已经下跌了3%以上，因为许多其他经济体已经开始追赶美国的新冠疫苗接种步伐，而且它们的利率已显示出更大的上升希望。另一方面，日本政府在三个月内首次下调经济预估，理由是防疫紧急措施导致个人消费和企业状况出现新的疲软。
美元兑日圆走势，近一浪的升势汇价再次停步于110关口之下，而图表亦见RSI及随机指数正自超买区域维持下行，可望美元兑日圆续有下试压力。支持关键将会直指上月低位107.46，需留意由于汇价在近两个月已盘整在高位区间，故若失守此颈线位置，料将加剧沽压。以年内的累计升幅计算，38.2%的调整幅度为107.75，扩展至50%及61.8%则为106.75及105.75。较大支撑参考2月低位104.40。至于向上较大阻力预估在111以及去年高位112.21。
预估波幅：
阻力 110.00 –111.00 - 112.21
支持 107.75 –106.75 – 105.75 – 104.40
GBP 英镑 - 缺乏消息推动，英镑盘整待变
英镑兑美元方面，在缺乏消息及经济数刺激下，本周汇价处于横盘整理走势。英镑兑美元年初至今上涨逾3%，这一表现是投资者押注英国经济在快速接种新冠疫苗的背景下更快重启的结果。英国上周开始了分阶段重新开放的第三部分，允许在酒吧和餐馆进行室内就餐。
英镑兑美元方面，可留意2月触高1.4235，而上周高位亦止步于1.4233，故或许当前正形成一组双顶型态。再者，图表亦见RSI及随机指数正自超买区域回落，或见英镑有进一步下试风险。黄金比率计算，38.2%的调整幅度为1.40，扩展至50%及61.8%则为1.3940及1.3875水平。另一焦点为近几个月一直守稳着的100天平均线，目前位于1.3850水平。向上较大阻力预估在1.4380，下一级看至1.45水平。
本周要闻：
英国5月CBI零售销售差值为正18
预估波幅：
阻力 1.4235* – 1.4380 – 1.4500
支持 1.4000 – 1.3940 - 1.3875
CHF 瑞郎 - 瑞士升势暂见缓止
美元兑瑞郎方面，近日低位持于0.8950附近，图表见RSI及随机指数已横盘超卖区域多时，预料短线美元兑瑞郎短期有回升倾向。下方支持先参考0.8870以至1月低位0.8754，下一级看至0.86水平。至于上方阻力将留意0.9050及0.91水平，较大阻力看至本月早段受制的250天均线，目前位于0.9125，下一级料为0.9240水平。
预估波幅：
阻力 0.9050 - 0.9100* – 0.9125– 0.9240
支持 0.8950 - 0.8870 – 0.8754 – 0.8600
AUD 澳元 - 就业数据勉力支撑澳元
澳元兑美尚见守着0.77水平，图表见RSI及随机指数走低，MACD指标亦已告下破讯号线，可望澳元仍呈下试倾向，下方支持继续留意0.77水平，此区同时亦为50天平均线，倘若明确破位，可望澳元将开展新一轮跌势，较大支持位看至0.7580水平，进一步关键在250天平均线0.7410水平。上方阻力则预估在0.7820以至0.79水平。
预估波幅：
阻力 0.7820 – 0.7900 - 0.8000*
支持 0.7700 – 0.7580 – 0.7410
NZD 纽元 - 央行立场转趋强硬，加息前景提振纽元
纽元兑美元周三上涨，创三个月高位，新西兰央行暗示可能在2022年9月前加息，这显著推高纽元。新西兰央行决定维持官方隔夜拆款利率在0.25%不变，符合普遍预期，但出人意料地预测利率明年9月将达到0.49%，到2024年6月将不低于1.78%。至于美元则徘徊于五个月低位附近，美元指数在过去两个月中下降，因投资者预计美国的低利率会促使现金流向国外，以获取其他国家从疫情中复苏带来的收益。美国联邦储备理事会(FED)官员重申，他们不会很快改变其超强支持性的货币政策立场。
纽元兑美元方面，央行意外强硬的立场料有助继续推高纽元，而技术上，随着汇价在周三突破0.73关口，之前已两度探试未果，故若可继续持稳此区上方，配合图表亦见MACD指针亦刚重新上破讯号线，可望纽元历经一个月时间的盘整后，将再踏上升轨。上延目标料会看至0.7390以至3月高位0.7463，进一步参考2017年7月高位0.7557以至0.7750水平。下方支持预估在50天平均线0.7145以及0.70关口。
预估波幅：
阻力 0.7390 – 0.7463 – 0.7557 – 0.7750
支持 0.7300 - 0.7145 – 0.7000
CAD 加元 - 加元受制1.20关口，短期或见回调风险
美元兑加元走势，纵然美元兑加元在上周二创出六年低位，但汇价暂见仍继续守在1.20关口上方，图表可见RSI及随机指数自月初以来已自超卖区域有初步回升迹象，MACD指标更刚上破了讯号线，故若汇价本周仍可持稳于1.20关口之上，可望美元兑加元倾向重新走稳。向上阻力先会回看1.2150及25天平均线1.2235水平，关键则预料为100天平均线，上月汇价曾力试此指标亦未可突破，目前处于1.2535水平。而下方支撑继续留意1.20关口以及200个月平均线1.1680水平。
预估波幅：
阻力 1.2150 - 1.2235 - 1.2535
支持 1.2000* – 1.1680
CL 纽约期油 - 油价仍在近期高位盘整，美国原油库存下降提振需求前景
美国原油库存下降加强了人们对夏季驾车高峰期之前需求改善的预期，盖过了对伊朗可能恢复供应将导致供过于求的担忧。美国原油期货结算价上涨0.14美元，或0.2%，报每桶66.21美元。美国政府数据显示，俄克拉荷马州库欣的原油库存上周降至2020年3月以来最低，且炼厂将产能利用率提高到大流行前的水平。美国能源信息署(EIA)表示，汽油产品供应这一衡量需求的指标升至950万桶/日，馏分油需求也增加。汽油消费量通常从美国阵亡将士纪念日开始增加，今年为5月31日，人们届时将更多地驾车上路。
技术图表所见，油价近月顶部位于67美元，在这三日仍未可作出突破，预料短线若未有突破此区，油价倾向再作调整。较大阻力料为68以至70美元关口。支持位则预估在25天平均线64.60及63.60美元，下一级看61.50美元。
预估波幅：
阻力 67.00 – 68.00 – 70.00
支持 64.60 – 63.60 – 61.50
